
عند تداول الأسهم على حساب وساطة، توجد مجموعة واسعة من أنواع أوامر الأسهم التي يمكنك استخدامها. يتم تنفيذ بعض أنواع الأوامر هذه من قبل الوسيط على الفور، بينما يتم تنفيذ البعض الآخر فقط عند مستوى معين (سواء كان ذلك في وقت محدد أو مستوى سعر السوق).
لذلك من الضروري للغاية أن يتعرف كل متداول على الأنواع الأكثر شيوعًا من أوامر الأسهم وأن يتعلم الطرق المختلفة التي يمكنهم من خلالها الاستفادة منها بشكل جيد. في دليل المبتدئين هذا، سأعطيك نقطة بداية من خلال توجيهك عبر أحد الأوامر الأكثر شيوعًا: أمر إيقاف السوق.
بحلول نهاية الدليل، يجب أن يكون لديك فكرة جيدة عما هو مناسب لك وأن تشعر بالثقة في إجراء الصفقات المستقبلية باستخدام أمره. سأذكر أيضًا بإيجاز الأنواع الأخرى من أوامر التداول لإعطائك مستوى أساسيًا من الفهم قبل أن تقرر التعمق أكثر في المواضيع.
اقرأ أيضًا: حدود الإيقاف المتحرك: تعظيم أرباحك مع الحد من خسائرك
محتويات
- كيف تعمل أوامر الأسهم؟
- ما هو أمر إيقاف السوق؟
- الفرق بين أمر السوق وطلب إيقاف السوق
- أهمية أوامر الإيقاف
- مكان وضع أمر وقف السوق عند البيع على المكشوف
- مكان وضع أمر إيقاف السوق عند الشراء
- نقاط بديلة لوضع أوامر وقف السوق
- كلمة أخيرة
كيف تعمل أوامر الأسهم؟

في أي سوق مالي، الأمر هو تعليمات تقدمها أنت، المتداول، إلى منصة التداول أو وسيط الأوراق المالية لبيع أو شراء ورقة مالية معينة، مثل الأسهم، في نطاق سعر أو وقت محدد في السوق. ستضع كل هذه التعليمات والقيود الزمنية أو السعرية أثناء قيامك بتداول الأسهم.
العودة إلى الأعلى
ما هو أمر إيقاف السوق؟
أوامر الإيقاف هي نوع متعدد الاستخدامات من الأوامر يمكنك استخدامه للدخول والخروج من تداولاتك. عندما تقوم بوضع أمر إيقاف السوق، فإنك تخبر الوسيط الخاص بك أنك تريد البيع أو الشراء عندما يصل سعر سهم السوق إلى القيمة المحددة.
إنه في الأساس أمر وقف الخسارة الذي ستستخدمه بشكل أساسي لحماية مركزك القصير أو الطويل بعد الدخول في صفقة تداول. وبمجرد أن يصل مستوى سعر السوق الحالي إلى سعر الإيقاف المحدد، فإنه يتحول إلى أمر سوق سيقوم الوسيط الخاص بك بتنفيذه بالسعر التالي المتاح.
لذلك، على سبيل المثال، لنفترض أنك قمت بصفقة طويلة على سهم XYZ بسعر السوق الحالي البالغ 120 دولارًا، وترغب في حماية مركزك في حالة بدء السعر في الانخفاض. في هذه الحالة، ستحتاج إلى وضع أمر إيقاف السوق للبيع عندما يصل سعر السوق إلى سعر الإيقاف الخاص بك، على سبيل المثال 119 دولارًا.
ومع ذلك، لاحظ: إذا قمت بتعيين أمر إيقاف الخسارة الخاص بك عند 119 دولارًا لسهم XYZ، ولكن لا أحد يرغب في الشراء عند هذا المستوى، فإن أمر وقف الخسارة الخاص بك في السوق لن يغلق مركزك على الفور. إذا كان أقرب شخص يرغب في شراء السهم لديه أمر شراء بسعر 118 دولارًا، فإن أمر إيقاف السوق الخاص بك سيبحث عنه ويغلق مركزك عند هذا المستوى.
لقد أظهر المثال أعلاه أحد أكبر الجوانب السلبية لأوامر الإيقاف. كنت تتوقع خسارة دولار واحد لكل سهم ولكنك خسرت دولارين بدلاً من ذلك. وهذا ما يسمى “الانزلاق”، ولكن لا تقلق لأنها مشكلة شائعة في جميع أنواع أوامر السوق.
العودة إلى الأعلى
الفرق بين أمر السوق وطلب إيقاف السوق

أمر السوق، وهو أداة التداول الأكثر مباشرة، ينفذ الصفقات على الفور بسعر السوق الحالي. يتيح لك أمر السوق بيع أو شراء سهم بأفضل سعر متاح. الجانب السلبي لهذه الأداة هو أنها تحد من سيطرتك على السعر الذي تبيع أو تشتري به الرمز المميز.
ومع ذلك، يتم تنفيذ أمر إيقاف السوق بسعر الإيقاف المستقبلي الذي حددته.
العودة إلى الأعلى
أهمية أوامر الإيقاف
باعتبارك متداولًا، فإن رأس مال التداول الخاص بك هو شريان حياتك، ويجب عليك حماية كل سنت منه. أفضل طريقة للقيام بذلك هي أن تحدد، في أسرع وقت ممكن، أين سيكون هدف الربح ومستويات وقف الخسارة. كقاعدة عامة، تريد أن توفر لك كل صفقة دخول بأعلى احتمالية للفوز بالمال، بالإضافة إلى نقطة محددة واستراتيجية من شأنها أن تحد من خسائرك: هذا هو المكان الذي تلعب فيه أوامر إيقاف السوق.
تحافظ أوامر الإيقاف على الخسائر الناتجة عن قرارات التداول الرديئة عند مستويات يمكن التحكم فيها، بينما تظل في الوقت نفسه مرنة بما يكفي لمنح الصفقات الرابحة المساحة التي تحتاجها للنمو.
ما هي أنواع الطلبات الأخرى الموجودة؟
تشمل أنواع الطلبات الإضافية التي ستحتاج إلى التعرف عليها أوامر الحد وأوامر السوق.
أوامر حد الشراء هي أوامر لشراء سهم بمجرد وصوله إلى سعر تنفيذ محدد، في حين أن أمر حد البيع هو أمر لبيع سهم عندما يتوفر سعر محدد.
يوجد أيضًا مزيج من أوامر الحد وأوامر الإيقاف، ويسمى بأمر الإيقاف المحدد. تجمع هذه الأوامر بين أوامر الإيقاف المحددة والأوامر المحددة، حيث يمكنك إدخال سعر الحد وسعر الإيقاف.
لماذا يوجد الكثير من أنواع الطلبات؟
يقدم الوسطاء مجموعة واسعة من أنواع الطلبات لمنح المتداولين المرونة التي يحتاجونها لتخفيف المخاطر وتخصيص تداولاتهم. إن استخدام أمر التداول المناسب سيساعدك على الاطمئنان إلى أنه سيتم تنفيذ صفقاتك أو تغييرها عند المستويات المقصودة على الفور.
والأفضل من ذلك، أن الأوامر الأخرى، مثل أوامر الإيقاف المتحركة، يمكن أن تساعدك على زيادة عوائدك في السوق إلى الحد الأقصى دون تعريضك لمخاطر إضافية.
كيف يمكنك استخدام أوامر إيقاف السوق لمواقف مختلفة
كما هو الحال مع جميع الأوامر الأخرى، فإن مكان وزمان استخدام أمر إيقاف السوق يمكن أن يحدث فرقًا كبيرًا في الأرباح أو الخسائر التي تنتهي بها الأمر. فكر في أوامر الإيقاف كأداة منفصلة مناسبة لأغراض مختلفة في السوق.
فيما يلي طرق لوضع أمر الإيقاف، اعتمادًا على ما إذا كنت تشتري أو تبيع سهمًا.
العودة إلى الأعلى
مكان وضع أمر وقف السوق عند البيع على المكشوف

لا ينبغي وضع أمر وقف الخسارة لعمليات البيع القصيرة عند مستويات عشوائية. في أي سيناريو في السوق المالية، يجب أن يكون أفضل مكان لوضع وقف الخسارة هو المستوى الذي يتيح مجالًا لتقلبات أسعار السوق الحالية ولكنه سيخرجك من مركزك بمجرد أن يبدأ السعر في التحول ضدك.
على هذا النحو، مع البيع على المكشوف، يرتفع أمر وقف السوق المشترك قليلاً عن أعلى مستوى تأرجحي حديث. تمامًا كما تتوقع أن يجد السوق دعمًا عند القيعان عند أدنى مستويات التأرجح، فإن أعلى مستويات التأرجح تمثل المستويات التي سيواجه فيها السوق مقاومة إذا حاول التحرك صعودًا. عادةً ما يشير الاختراق بعد هذه المستويات إلى بداية الاتجاه الصعودي، ولهذا السبب نقوم بوضع أوامر الإيقاف فوق المستويات المذكورة.
بالإضافة إلى ذلك، فأنت تريد التداول مع الاتجاه، وعند البحث عن صفقات بيع، يجب أيضًا أن تتحرك أعلى مستويات التأرجح في السوق للأسفل.
أشعر أيضًا أنني يجب أن أتناول نظرية يشترك فيها أي متداول ذي خبرة، بما في ذلك أنا. هل سمعت يومًا عن عمليات البحث عن وقف الخسارة؟
في كل مرة تقوم فيها بالتداول، يكون الأمر شفافًا للوسيط الخاص بك. اللعبة التي يلعبها معظم صناع السوق (في الوقت الحاضر، ستكون خوارزمية حاسوبية) هي “إزالة نقاط التوقف”. هذا هو المكان الذي يضطر فيه سعر السهم إلى الارتفاع أو الانخفاض بدرجة كافية لتحفيز عدد كبير من أوامر وقف الخسارة. عادة ما تكون نقاط وقف الخسارة هذه حول مستويات مقاومة ودعم معروفة.
مباشرة بعد إزالة نقاط الوقف هذه، يعكس السهم اتجاهه ويرتفع. ولهذا السبب يُنصح كل متداول بعدم وضع مستوى إيقاف ثابت داخل المستوى الفني الرئيسي. تريد دائمًا إعطاء بعض الإزاحة. بهذه الطريقة، في أي وقت يحاول فيه صناع السوق تشغيل لعبة “إخراج أوامر الوقف”، يمكنك أن تطمئن إلى أنك لن تكون واحدًا من أولئك الذين وقعوا في تقلبات الأسعار.
اقرأ أيضًا: ما هو البيع على المكشوف: استراتيجية تحقيق الربح؟
العودة إلى الأعلى
مكان وضع أمر إيقاف السوق عند الشراء

تمامًا كما هو الحال عندما تقوم ببيع الأسهم على المكشوف، لا ينبغي وضع أمر إيقاف الخسارة في صفقة شراء على مستويات عشوائية. مرة أخرى، أنت تريد منح السوق مساحة كافية للمناورة للتقلبات مع حماية نفسك في الوقت نفسه من الخسارة.
مع أخذ ذلك في الاعتبار، فإن إحدى أبسط الطرق لوضع أمر إيقاف الخسارة عند الشراء هي العثور على أحدث قاع تأرجح ووضعه هناك. تحدث أدنى مستويات التأرجح عندما تنخفض الأسعار ثم ترتد.
إنها تشير إلى أن سعر السوق الحالي وجد دعمًا عند هذا المستوى، وبما أنك تبحث عن تحرك للأعلى، فإن كسر “قاع التأرجح” هذا يشير إلى فشل الاتجاه الصعودي. عندما تقوم بالشراء، على عكس البيع على المكشوف، فإنك تريد أن ترى أدنى مستويات التأرجح تتحرك للأعلى أيضًا.
العودة إلى الأعلى
نقاط بديلة لوضع أوامر وقف السوق

وغني عن القول أن أيًا من المستويات التي أوصيت بها أعلاه لا يمثل قواعد صارمة وسريعة. لا تحتاج إلى وضع أوامر وقف الخسارة فوق أعلى مستويات التأرجح في كل مرة تقوم فيها بالبيع، ولا ينبغي عليك وضع أمر تحت أدنى مستويات التأرجح عند الشراء. اعتمادًا على استراتيجيتك وسعر الدخول، يمكنك وضعها في مواضع بديلة على الرسم البياني للسعر.
على سبيل المثال، إذا كنت تميل أيضًا إلى استخدام المؤشرات الفنية، فاسمح لها بمساعدتك في تحديد مستوى وقف الخسارة. إذا زودك أحد المؤشرات بإشارة “الشراء” (أو إشارة الشراء)، فما عليك سوى وضع أمر إيقاف الخسارة عند مستوى السعر، حيث تبدأ المؤشرات في الإشارة إلى أنه لم يعد من الحكمة الشراء.
التقلب هو الأداة القياسية الأخرى التي يستخدمها حتى المتداولون الأكثر خبرة لتحديد مستويات وقف الخسارة. خذ متوسط المدى الحقيقي (ATR)، على سبيل المثال. يعطي المؤشر للمتداولين مؤشرات حول مدى احتمالية تحرك سعر السوق الحالي بمرور الوقت.
وهذا يعني أنه يمكنك استخدام مؤشر ATR لتعيين وقف الخسارة خارج التقلبات العادية بناءً على مؤشرات التقلب الخاصة به. إذا لم يكن استخدام مؤشر ATR خيارًا متاحًا، فإن قياس تقلبات الأسعار النموذجية في يوم معين يعد طريقة أخرى لتحقيق نفس الشيء.
العودة إلى الأعلى
كلمة أخيرة
التداول اليومي هو مهنة مجزية يمكن أن تكون مربحة للغاية، ولكن فقط إذا قمت بواجبك واتخذت القرارات الصحيحة والمدروسة. مع أخذ ذلك في الاعتبار، فإن تعلم أساسيات التداول قبل المخاطرة بأموالك التي كسبتها بشق الأنفس في السوق أمر لا بد منه، ومن أول الأشياء التي ستحتاج إلى تعلمها هي الأنواع المختلفة للأوامر المتاحة والأشياء التي تحددها. منفصل.
الآن بعد أن تعلمت ما هو أمر إيقاف السوق، أتمنى أن تكون متداولًا مجهزًا بشكل أفضل مما كنت عليه قبل قراءة الدليل. هناك أنواع أكثر من الأوامر، ولكن يمكن القول إن هذا النوع هو الأكثر شيوعًا ويجب استخدامه. لا ترتكب أبدًا الخطيئة التي لا توصف وهي عدم وضع واحترام أوامر إيقاف السوق.