يستخدم العديد من المتداولين والمستثمرين استراتيجيات مختلفة لكسب المال في السوق المالية. يعد شراء الأصول والاحتفاظ بالعديد من المراكز إحدى الاستراتيجيات الأكثر شيوعًا. لتنفيذ هذه الإستراتيجية بشكل صحيح، يتعين على كل مستثمر ومتداول أن يكون لديه محفظة تداول لإدارة الأصول بشكل أفضل.
محتويات
- ما هي محفظة التداول؟
- أنواع محافظ التداول
- تخصيص الأصول في المحفظة الاستثمارية
- محفظة متنوعة
- الحد من المخاطر في المحفظة
- إدارة محفظتك الاستثمارية
- مراقبة محفظتك الاستثمارية
- خاتمة
- الأسئلة الشائعة
ما هي محفظة التداول؟
تُعرف محفظة التداول أيضًا باسم المحفظة الاستثمارية. يعرض مجموعة من الأصول ويمكن أن يعرض أصولًا من فئات الأصول المختلفة. قد تشمل هذه الأصول الصناديق المتداولة في البورصة (ETF)، وصناديق الاستثمار المشتركة، والسندات، والأسهم، والنقد وما يعادله، أو حتى أصول من الأسواق المالية الأخرى.
تسمح المحفظة الاستثمارية للمتداولين بمراقبة قيمة استثماراتهم في لمحة واحدة. وهذا يمكن أن يساعد المستثمرين على اتخاذ القرارات المالية وإعادة تقييم أهدافهم المالية، بمجرد النظر إلى محفظتهم الاستثمارية.
يمكن للمستثمرين اختيار جمع جميع استثماراتهم في محفظة واحدة للحصول على نظرة عامة، أو يمكن أن يكون لديهم محافظ مختلفة. ويختلف هذا القرار باختلاف استراتيجية الاستثمار وأهداف الاستثمار وفئات الأصول.
أنواع محافظ التداول
توجد أنواع عديدة من المحافظ الاستثمارية، ويتم تصنيف هذه المحافظ حسب نهج المتداولين تجاه الاستثمارات.
المحفظة العدوانية
وكما يوحي الاسم، فإن هذا نهج عدواني تجاه الاستثمار. يستخدم المتداولون ذوو القدرة العالية على تحمل المخاطر هذا النهج. المحفظة العدوانية هي محفظة تتميز بمخاطر عالية ومكافآت عالية. يقوم المتداولون الذين لديهم محفظة قوية بوضع نسبة عالية من محفظتهم في مختلف الصناعات في السوق المالية.
هذه الأنواع من المحافظ غير مستقرة للغاية، وتتفاعل بشكل سيئ مع تقلبات السوق. الهدف من المحفظة الاستثمارية القوية هو جني مبلغ ضخم من المال مع تحمل مخاطر كبيرة في السوق. تعد الأصول عالية المخاطر مثل العملات المشفرة شائعة في المحفظة الاستثمارية القوية.
يبحث المستثمرون المغامرون عن الشركات التي بدأت للتو ولديها عرض ذو قيمة فريدة. وأغلبها شركات ناشئة لأن لديها القدرة على النمو السريع. عادة ما توجد هذه الأنواع من المنظمات في قطاع التكنولوجيا.
عندما يتعلق الأمر بإنشاء والحفاظ على محفظة قوية، فإن إدارة المخاطر أمر بالغ الأهمية. الطريق إلى النجاح في هذا النوع من الاستثمار هو إبقاء الخسائر عند الحد الأدنى وجني الأرباح.
المحفظة الدفاعية
تحتوي هذه المحفظة في الغالب على أسهم دفاعية. هذا النوع من المحافظ محمي من تحركات السوق المتقلبة، مما يجعل من الصعب على المتداولين والمستثمرين خسارة الأموال.
الأسهم الدفاعية أو غير الدورية هي العكس المباشر للأسهم الدورية. تتفاعل الأسهم الدورية بحساسية مع الدورات الاقتصادية. من المعروف أن الأسهم غير الدورية تؤدي أداءً جيدًا في الظروف الاقتصادية الجيدة والسيئة.
الشركات التي تنتج منتجات البقاء الأساسية لديها أفضل الأسهم الدفاعية. ومن الأمثلة الجيدة على الأسهم الدفاعية هي السلع الاستهلاكية الأساسية.
توفر العديد من هذه الشركات أيضًا أرباحًا، مما يساعد على تقليل خسائر رأس المال. بالنسبة لمعظم المستثمرين، المحفظة الدفاعية هي الخيار الأكثر أمانا.
محفظة الدخل
تتكون محفظة الدخل من الاستثمارات التي تنتج إيرادات من خلال توزيعات الأرباح أو المكافآت أو أنواع أخرى من المدفوعات للمساهمين.
يمكن إضافة بعض الأسهم الدفاعية إلى محفظة الدخل، لكن يجب أن تكون أسهمًا ذات عائد مرتفع.
يجب أن تكون محفظة الدخل قادرة على خلق تدفق نقدي للمستثمرين. تشمل أمثلة الاستثمارات المدرة للدخل شركة Master Limited Partnerships وصناديق الاستثمار العقاري (REITs). وفي مقابل الحصول على معاملة ضريبية تفضيلية، تعيد هذه الشركات جزءا كبيرا من دخلها إلى المستثمرين. على وجه الخصوص، توفر الصناديق الاستئمانية طريقة لشراء العقارات دون الاضطرار إلى التعامل مع المضايقات المتعلقة بملكية العقارات.
يتأثر هذا النوع من المحافظ بالتغيرات في الظروف الاقتصادية. تتأثر العقارات بشكل كبير بالركود والعوامل الاقتصادية الأخرى.
يمكن أن تكون محفظة الدخل وسيلة رائعة لتكملة الدخل أو دخل التقاعد.
محفظة المضاربة
يعتبر هذا النوع من المحافظ أكثر خطورة من المحافظ العدوانية. يمكن تصنيف محفظة المضاربة على أنها مقامرة. من النصائح الاستثمارية الرئيسية للمستثمرين المخاطرة بأقل من 10٪ من محفظتهم الاستثمارية في استثمارات المضاربة.
تعد الاكتتابات العامة الأولية (الاكتتابات العامة الأولية) أو الأسهم التي يُتوقع أن تكون متنافسة على عملية الاستحواذ أمثلة على رهانات المضاربة. تشمل هذه الفئة شركات التكنولوجيا أو شركات الرعاية الصحية التي هي على وشك إنشاء منتج ثوري واحد. ستكون خطوة المضاربة هي شركة النفط الناشئة التي من المقرر أن تكشف عن إنتاجها الأول.
إذا كنت تريد أن تنجح في محفظتك الاستثمارية، فستحتاج إلى إكمال معظم التحقيقات. كما يتطلب قدرا كبيرا من الجهد. أسهم المضاربة ليست استثماراتك العادية في الشراء والاحتفاظ، فهي أشبه بالتداولات.
المحفظة الهجينة
المحفظة المختلطة هي التي تحتوي على استثمارات من أكثر من فئة أصول واحدة. هذه المحفظة عبارة عن محفظة متنوعة تحتوي على أنواع مختلفة من الاستثمارات مثل السندات والعقارات والفن والأسهم والعملات المشفرة وغيرها الكثير.
تتميز هذه المحفظة عادةً بأسهم موثوقة مثل بعض السندات الحكومية وبعض الأصول الثابتة مثل صناديق الاستثمار العقاري.
ستحتوي المحفظة المختلطة على مزيج محدد مسبقًا من الأسهم والسندات. توفر هذه الاستراتيجية التنويع عبر مجموعة متنوعة من المجموعات الاقتصادية. وهذا مفيد في حد ذاته لأنه تاريخياً، كان للأسهم والسلع ذات الإيرادات الثابتة علاقة سلبية.
تخصيص الأصول في المحفظة الاستثمارية
تخصيص الأصول هو مزيج من الأصول من فئات الأصول المختلفة. ينصح معظم المستثمرين المحترفين المستثمرين الجدد باختيار أصولهم المستثمرة بشكل صحيح دائمًا. هناك ثلاث فئات أصول رئيسية يمكن للمستثمرين الاختيار من بينها. وهي الأسهم والسندات والنقد.
يمكن أن تسمى الأسهم أيضًا بالأسهم. السهم هو أداة مالية ترمز إلى ملكية جزء من الشركة. وهذا يمنح حامل الأسهم حصة من أصول الشركة وأرباحها وفقًا لكمية الأسهم التي يمتلكونها. “الأسهم” هي قطع من الأسهم.
يمكن أيضًا الإشارة إلى السندات على أنها أوراق مالية ذات دخل ثابت. السند هو ضمان ذو دخل ثابت يعكس قرضًا من مستثمر إلى مدين (عادةً شركة أو حكومة). تستخدم الشركات والمقاطعات والولايات والحكومات ذات السيادة السندات لتمويل العمليات. حاملو السندات هم المدينون أو الدائنون للمصدر.
يجب أن تلاحظ الأموال الجديدة أن هناك العديد من فئات الأصول الأخرى والمعروفة بالبدائل. وتشمل هذه الأصول العقارات والسلع وغيرها الكثير. كل فئة من الأصول لها إمكاناتها الفريدة ومخاطر السوق. يعتمد النمو العام لمحفظتك الاستثمارية على استراتيجيتك الاستثمارية وظروف السوق.
قد يكون للعديد من المتغيرات تأثير على كيفية تخصيص الأصول وبناء محفظتك. يعد تحمل المخاطر وفترة الاستثمار من العوامل الحاسمة التي تحدد الربحية.
التخصيص المحافظ للأصول
غالبًا ما تحتوي المحفظة على كمية كبيرة من النقد والسندات، بهدف أساسي هو الحفاظ على الثروة الحالية. هذه استراتيجية منخفضة المخاطر نظرًا لأن النقد لا ينخفض، وعلى الرغم من أن سعر الاستثمار في السندات قد يتقلب، إذا احتفظت بالسند حتى انتهاء صلاحيته، فستحصل عادةً على مبلغ الاستثمار الأولي الخاص بك، بالإضافة إلى مدفوعات الفائدة.
التخصيص المعتدل للأصول
غالبًا ما يحتوي هذا النوع من تقنيات التخصيص على أسهم أكثر من الإستراتيجية المحافظة، بهدف تحقيق بعض النمو مع الحفاظ على مستوى معتدل من المخاطر.
التخصيص العدواني للأصول
تعتبر المحفظة التي تحتوي على نسبة عالية من الأسهم ونسبة أقل من النقد والسندات عدوانية. تتمتع الأسهم بإمكانية أكبر لتحقيق الربح، ولكن لديها أيضًا مخاطر أعلى واحتمال كبير للخسائر.
محفظة متنوعة
يمكن أيضًا الإشارة إلى المحفظة المتنوعة على أنها التنويع. التنويع يعني الاستثمار في فئات أصول مختلفة من صناعات مختلفة لإدارة المخاطر أو تقليلها. بدلاً من وضع كل بيضك في سلة واحدة عن طريق شراء أسهم في شركة أو صناعة واحدة، قم بالتنويع أثناء الاستثمار. شراء أسهم شركات متعددة من صناعات متعددة. يمكنك تجميع محفظة متوازنة بشكل جيد بعدة طرق. أحد الخيارات هو الاستثمار في الصناديق المتداولة في البورصة (ETFs) وصناديق الاستثمار المشتركة التي تعيد التوازن تلقائيًا، مما يتيح تعرضًا واسع النطاق للسوق والوصول إلى الأسهم والسندات المختلفة.
الحد من المخاطر في المحفظة
هناك العديد من تدابير الحد من المخاطر التي يمكن استخدامها في المحفظة. سوف نذهب من خلال بعض منهم.
يعد استخدام وقف الخسارة أحد أفضل الطرق لتقليل المخاطر في السوق. عند الوصول إلى مستوى خسارة معين، سيؤدي إيقاف الخسارة إلى إيقاف معاملاتك تلقائيًا.
تعد إعادة توازن المحفظة أسلوبًا شائعًا جدًا لإدارة المحفظة. عندما تتغير الظروف، فإن إعادة التوازن هي النهج المتبع لتغيير محفظتك الاستثمارية. عندما تتغير الظروف المالية، على سبيل المثال، يمكنك التبديل من أسهم التطوير إلى أسهم القيمة.
عن طريق إضافة أصول أقل خطورة إلى محفظتك. إن وجود عدد أقل من الأصول الخطرة في محفظتك يمكن أن يساعدك على تقليل المخاطر. السندات والأسهم الموزعة هي أمثلة على هذه الأصول.
تنويع محفظتك هو المفتاح. يعد شراء أصل واحد أكثر خطورة من الاستثمار في محفظة من الأصول. يجب عليك القيام بعمل جيد مع التنوع. على سبيل المثال، لا يعد إنشاء محفظة من السلع الزراعية بمثابة تنويع لأنها صناعة واحدة فقط.
إدارة محفظتك الاستثمارية
هناك العديد من العوامل التي يجب مراقبتها وبعض المهام الإدارية التي قد ترغب في تنفيذها من وقت لآخر بمجرد إنشاء محفظة متنوعة تلبي هدفك.
افحص أدائك وتحقق من استثماراتك من وقت لآخر لترى مدى أدائها. كيف هم أداء بالمقارنة مع بقية السوق؟
ابق على اطلاع دائم وراقب الأخبار والأحداث المتعلقة بالشركات والقطاعات التي لديك حصة فيها. قد تكون هناك أنماط ناشئة أو تطورات مستقبلية محتملة قد يكون لها تأثير على استثماراتك.
راقب توزيع أصولك وافحص المزيج الاستثماري الخاص بك بشكل منتظم للتأكد من أنه يتوافق مع أهدافك الاستثمارية وقدرتك على تحمل المخاطر. هناك بعض الأدوات لمساعدتك في تحليل المحفظة وتخصيص الأصول.
إعادة التوازن مع ارتفاع قيمة العديد من ممتلكاتك وانخفاض قيمة أخرى، قد ينحرف رصيد محفظتك عن هدفك الأولي. قد تحتاج إلى إعادة توازنه بشكل منتظم للحفاظ على مزيج الأصول الخاص بك في المكان الذي تريده.
التكيف مع التغيرات في حياتك. قد يتغير تخصيص الأصول الخاصة بك بمرور الوقت. من المعتاد بالنسبة للأشخاص الذين يقتربون من التقاعد أن يرغبوا في الحد من المخاطر والحفاظ على أموالهم، على سبيل المثال. قد يكون لأحداث الحياة الأخرى، مثل إنجاب الأطفال، أو الحصول على علاوة، أو تغيير الوظيفة، تأثير على أهدافك الاستثمارية. إذا كان الأمر كذلك، فيجب عليك التفكير في تغيير مزيج توزيع الأصول الخاص بك.
مراقبة محفظتك الاستثمارية
وكما قلنا سابقًا، لا يوجد أي من هذه النماذج خاليًا من العيوب. غالبًا ما يُساء فهم تنويع صفقاتك على أنها تعني أنك ستكسب المال دائمًا. صحيح أنك قد تخسر المال في محفظة متنوعة في كثير من الأحيان أكثر مما يمكنك أن تخسره في أصل واحد.
كما قلنا سابقًا، يجب عليك وضع المكابح لتقليل مقدار الأموال التي تخسرها.
يعد صندوق التحوط مثالاً رائعًا على ذلك لأنه كاد أن يركع الأسواق المالية في الولايات المتحدة على ركبتيه. كانت شركة Long Term Capital Management شركة تحوط قوية تضم ثلاثة من الحائزين على جائزة نوبل من بين شركائها. لإنشاء الأنظمة، كان لدى الصندوق إمكانية الوصول إلى درجة الدكتوراه من الدرجة الأولى. العلماء.
خاتمة
يجب على أي شخص يرغب في تكوين ثروة في السوق المالية أن يقوم أولاً بتطوير محفظة. تساعد المحفظة على مراقبة الاستثمارات المختلفة في نظرة عامة واحدة. يحتاج كل مستثمر إلى محفظة، والطريقة التي يقرر بها إنشاء محفظة تعتمد على الاستراتيجية التي يتم تنفيذها.
الأسئلة الشائعة
كيف أقوم بعمل محفظة تداول؟
اختيار استراتيجية الاستثمار الأنسب. تحديد نوع المساعدة التي تحتاجها. تأكد من أن الحساب الذي تختاره يلبي جميع أهدافك. اختر أفضل استثمار يناسب مستوى تحمل المخاطر لديك. تحديد المزيج الاستثماري الأفضل. يعد شراء أصل جديد خطوة ضرورية لتحقيق الأهداف المقصودة. توجيه اختياراتك الاستثمارية.
كيف أقوم بعمل محفظة تداول؟
اختيار خطة الاستثمار المناسبة تحديد الدعم الذي تحتاجه. تأكد من أن الحساب الذي تختاره يلبي جميع هذه الأهداف. اختر أفضل استثمار يناسب مستوى تحملك للمخاطر. العثور على تخصيص الاستثمار الصحيح. يعد الاستثمار في أصل جديد خطوة أساسية لتحقيق النتائج المرجوة.
ما هي فئات الأصول؟
فئة الأصول هي مجموعة من المنتجات المالية ذات السمات المالية المماثلة وسلوك السوق. عادة ما نقوم بتقسيم هذه الأدوات إلى تلك التي تتعامل مع الأصول المادية وتلك التي تتعامل مع الأصول المالية. كثيرًا ما تخضع الأصول الموجودة في نفس فئة الأصول لنفس القواعد واللوائح، على الرغم من أن هذا ليس هو الحال دائمًا. على سبيل المثال، يتم تصنيف العقود المتعلقة بالأصل في كثير من الأحيان كجزء من نفس فئة الأصول مثل الأداة الأساسية، ولكنها تخضع لقواعد مختلفة.
ما هي صناديق الاستثمار المشتركة؟
صندوق الاستثمار المشترك هو عمل تجاري يجمع الأموال من عدد من الأفراد ويعيد استثمارها في الأسهم والسندات والأصول الأخرى. وتشير المحفظة إلى إجمالي ممتلكات الصندوق من الأسهم والسندات والأصول الأخرى. الأسهم، التي تعكس جزءًا من ممتلكات الصندوق، مملوكة لكل مستثمر.
ما هي الصناديق المتداولة في البورصة؟
صندوق الاستثمار المتداول (ETF) هو عبارة عن مجموعة من الأصول التي يتم تداول أوراقها المالية في سوق الأوراق المالية. فهي تمزج بين الخصائص والمزايا المختلفة للأسهم وصناديق الاستثمار المشتركة والسندات. يتم تداول أسهم ETF، مثل الأسهم الفردية، يوميًا بأسعار مختلفة بناءً على المشترين والبائعين.
إرسال التعليق